曜越股利的問題，透過圖書和論文來找解法和答案更準確安心。 我們找到下列懶人包和總整理

臺灣股票市場自然人定期定額交易策略之研究

為了解決曜越股利的問題，作者高霈蓉 這樣論述：

本研究擬以基本分析、技術分析及市場組合為基礎，找尋自然人股票投資較優質的定期定額投資交易策略。因此我們先建構「高殖利率投資組合」、「KD黃金投資組合」，「元大台灣卓越50 ETF (0050)」以及「元大台灣高股息ETF (0056)」等四種投資組合，分別估算之報酬率及其波動性，最後應用 Sharpe Ratio指標評估其投資績效。實證結果顯示，每月固定投資金額2萬元之定期定額投資，就長期投資而言，總投資報酬率排序為：基本分析>技術分析>0050>0056，考慮投資風險之後則技術分析表現較佳。就中期投資而言，總投資報酬率排序為：技術分析>基本分析>0050>0056，考慮投資風險之後技術分析

的夏普指標仍然較高。就短期投資而言，總投資報酬率排序為：技術分析>基本分析>0050>0056，考慮投資風險之後基本分析則較具優勢。整體而言，不論長期、中期或短期投資，基本分析與技術分析所建構的投資組合均可超越市場整體績效表現，考慮投資風險之後，技術分析似乎較適合1年以上的中長期投資，基本分析反而較適合1年以內的短期投資。因此，本文所建構的「KD黃金投資組合」及「高殖利率投資組合」，既簡單容易執行、投資績效又能媲美大盤，值得定期定額投資人進行短中長期投資時之參考及應用。

企業社會責任、股市動能與月份效應之研究-以富邦公司治理ETF、元大臺灣ESG永續ETF成分股為例

為了解決曜越股利的問題，作者黃柏淳 這樣論述：

過去臺灣股票市場相關之動能研究其結果不一，部分研究支持臺灣股票市場具有動能效應，部份則表示未發現台灣股票市場具有動能效應，為對此問題能有更深入的研究，本研究透過實證研究探討注重「企業社會責任」之企業，是否可以在兼顧社會責任的同時依然保持高獲利，亦即透過探討注重ESG永續發展與公司治理兩種類型之社會企業，是否在獲利方面與其他公司有明顯之差異。本研究之研究方法利用敘述性統計分析、廻歸分析、平均數差異性檢定(t檢定)，並建構動能投資組合，分析臺灣股票市場月報酬，進行臺灣股票市場動能效應、月份效應相關分析研究。本研究結果顯示，臺灣股票市場確實存在贏家之動能現象，並在此研究發現元大臺灣ESG永續，不論

利用何種形成期與持有期來做搭配，在顯著性與投資報酬上均表現出漲多抗跌之現象；臺灣股票市場大盤與兩檔ETF報酬率的表現為，元大臺灣ESG永續大於富邦公司治理大於大盤。故由此研究結果可知，投資注重企業社會責任之企業，投資績效超越大盤。另外，在臺灣股票市場月份效應之實證研究結果顯示，在臺灣股票市場存在月份效應，在短期動能以10月至12月較為顯著，且在1至12月各月份皆發現，臺灣股票市場存在長期的動能現象，並以10月至12月獲利表現較佳。本研究結果在實務上意涵如下：(1)對短期投資投資人而言，在10月至12月之期間買入贏家股票以獲得正向報酬。(2)對長期持有投資人而言，可以透過買入贏家股票，投資人可不

受到月份影響獲得正向報酬。(3)元大臺灣ESG永續ETF、富邦公司治理ETF，在3月份至6月份期間，贏家股票表現較輸家股票強，在此期間投資贏家股票可獲得，較輸家股票高之報酬。(4)元大臺灣ESG永續ETF、富邦公司治理ETF，在9月份至12月份期間，輸家股票表現較贏家股票強，在此期間投資輸家股票可獲得，較贏家股票高之報酬。